fbpxAlpha: «Ψήφος εμπιστοσύνης» από τους διεθνείς οίκους για το deal με DK | Economistas.gr
Skip to main content

Alpha: «Ψήφος εμπιστοσύνης» από τους διεθνείς οίκους για το deal με DK

Alpha: «Ψήφος εμπιστοσύνης» από τους διεθνείς οίκους για το deal με DK

Με θετικά σχόλια υποδέχθηκαν οι διεθνείς οίκοι αξιολόγησης τη δεσμευτική συμφωνία που υπέγραψε η Alpha Bank με την Davidson Kempner, βάσει της οποίας το αμερικάνικο επενδυτικό fund αποκτά το 51% των τιτλοποιημένων ομολόγων μεσαίας και χαμηλής εξοφλητικής προτεραιότητας του χαρτοφυλακίου Galaxy και το 80% της Cepal Holdings.

Η Fitch τονίζει πως με την ολοκλήρωση της Συναλλαγής Galaxy το β’ τρίμηνο του έτους η Alpha Bank θα καταφέρει να "αποσυνδέσει" έως και Eυρώ 10,8 δισ. κόκκινων δανείων από τον Ισολογισμό της, ενώ εκτιμά ότι θα μειώσει δραστικά τον δείκτη ΜΕΑ σε ποσοστό περίπου 24% από 43% τον Σεπτέμβριο του 2020. Επίσης, η τιτλοποίηση για την Fitch είναι πιστωτικά θετική (credit positive), σημειώνοντας παράλληλα ότι η μεταβίβαση της διαχείρισης των μη εξυπηρετούμενων δανείων θα επιτρέψει στην Τράπεζα να βελτιώσει την αποδοτικότητα του λειτουργικού της μοντέλου μεσοπρόθεσμα, καθώς και να επιταχύνει το Σχέδιο Μετασχηματισμού της. Επίσης, ο αμερικάνικος οίκος αξιολόγησης υπογραμμίζει ότι το deal με την Davidson Kempner επιβεβαιώνει την βελτίωση του επενδυτικού κλίματος απέναντι στη χώρα αλλά και το ελληνικό τραπεζικό σύστημα εν γένει, παρά την κρίση που προκάλεσε η πανδημία.

Κατά την Moody’s, η τιτλοποίηση Galaxy που επίσης χαρακτηρίζεται ως πιστωτικά θετική (credit positive),  θα μειώσει τα "βαθιά" καθυστερημένα και καταγγελθέντα "ανοίγματα" της τράπεζας στην Ελλάδα σε Ευρώ 3,2 δισ. από Ευρώ 9,1 δισ. τον Σεπτέμβριο του 2020, ενώ η Nέα Cepal θα αποτελέσει τη μεγαλύτερη εταιρεία διαχείρισης απαιτήσεων στη χώρα.  Όπως τονίζει ο οίκος, η ολοκλήρωση αυτών των βημάτων θα μετατρέψει την Alpha Bank σε μια πιο υγιή τράπεζα αφού θα έχει πετύχει τη βελτίωση της ποιότητας του ισολογισμού της, ενώ σημειώνει ότι η συναλλαγή αξιοποιεί πλήρως το Πρόγραμμα Παροχής Εγγυήσεων “Ηρακλής” με αύξηση του Senior σκέλους της τιτλοποίησης (Ευρώ 3,8 δισ.).

Τέλος η Standard & Poors κάνει λόγο για «συναλλαγή-ορόσημο» που εξυγιαίνει τον ισολογισμό της Alpha Bank, ενώ χαρακτηρίζει ως απολύτως διαχειρίσιμη την επίπτωσή της συναλλαγής στους κεφαλαικούς δείκτες της Τράπεζας. Για την Standard & Poors, η Συναλλαγή είναι πιστωτικά θετική (credit positive), καθώς επιτρέπει στην Alpha Bank να επιταχύνει τον βηματισμό της προς την οριστική αντιμετώπιση των ΜΕΑ, «κληρονομιάς» που άφησε η οικονομική κρίση στην Ελλάδα. Επίσης, όπως χαρακτηριστικά επισημαίνει ο αμερικάνικος οίκος αξιολόγησης, η θετική εξέλιξη που συνιστά η συμφωνία, φέρνει την Alpha Bank σε αποδοτικότερη θέση να αντιμετωπίσει έγκαιρα και σε μακροπρόθεσμο ορίζοντα τυχόν νέα ΜΕΑ λόγω της πανδημίας.

ΣΧΕΤΙΚΑ ΑΡΘΡΑ

Εκλεισε το deal της Alpha Bank με την Davidson Kempner
Εκλεισε το deal της Alpha Bank με την Davidson Kempner
Δεσμευτική Συμφωνία της Alpha Bank με την Davidson Kempner για τη Συναλλαγή Galaxy ύψους Ευρώ 10,8 δισ. και την πώληση 80% της Cepal Holdings.
Εκλεισε το deal της Alpha Bank με την Davidson Kempner
Σε μονοψήφιο ποσοστό "κόκκινων δανείων" στοχεύει η Alpha Bank εντός του 2021
Σε μονοψήφιο ποσοστό "κόκκινων δανείων" στοχεύει η Alpha Bank εντός του 2021
Αποφασιστικά βήματα για την πλήρη εξυγίανση του ισολογισμού της δρομολογεί η Alpha Bank, αξιοποιώντας την υψηλή κεφαλαιακή της επάρκεια και τη συσσωρευμένη εμπειρία, μετά και την επιτυχημένη ολοκλήρωση του Project Galaxy που περιλαμβάνει την πώληση της τιτλοποίησης ύψους 10,8 δισ. ευρώ και του 80% της θυγατρικής της εταιρείας διαχείρισης απαιτήσεων Cepal, με παράλληλη αποκλειστική συμφωνία για τη διαχείριση του χαρτοφυλακίου των υφιστάμενων μη εξυπηρετούμενων ανοιγμάτων (ΜΕΑ).
Σε μονοψήφιο ποσοστό "κόκκινων δανείων" στοχεύει η Alpha Bank εντός του 2021
Alpha Bank - Πρόγραμμα επετειακών δράσεων για τα 200 χρόνια από την Ελληνική Επανάσταση
Alpha Bank - Πρόγραμμα επετειακών δράσεων για τα 200 χρόνια από την Ελληνική Επανάσταση
Επετειακές δράσεις για τον εορτασμό της επετείου των 200 χρόνων από την Ελληνική Επανάσταση έχει σχεδιάσει και υλοποιεί η Alpha Bank, στο πλαίσιο των προγραμμάτων της, πολιτιστικής συνεισφοράς και εταιρικής υπευθυνότητας.
Alpha Bank - Πρόγραμμα επετειακών δράσεων για τα 200 χρόνια από την Ελληνική Επανάσταση
Αlpha Bank: Θετικά σχόλια από διεθνείς οίκους αξιολόγησης στον απόηχο των αποτελεσμάτων του 2020
Αlpha Bank: Θετικά σχόλια από διεθνείς οίκους αξιολόγησης στον απόηχο των αποτελεσμάτων του 2020
Θετική αξιολόγηση λαμβάνει από τους διεθνείς επενδυτικούς οίκους η Alpha Bank, σε συνέχεια της δημοσίευσης των οικονομικών αποτελεσμάτων του 2020, τόσο για τις επιδόσεις της όσο για τις επόμενες κινήσεις που δρομολογεί με στόχο την περαιτέρω μείωση των μη εξυπηρετούμενων δανείων (ΜΕΑ).
Αlpha Bank: Θετικά σχόλια από διεθνείς οίκους αξιολόγησης στον απόηχο των αποτελεσμάτων του 2020